以房養老的研究方案

以房養老是最近的熱門話題。提到房子事情，都會牽動所有人的敏感神經，以房養老自然也是如此。贊成者多數有著官方或者半官方的背景，認為人不能依靠政府養老，政府也在過緊日子呢，所以，應該跟銀行做做交易，學著盤活存量，做到自力更生。

反對的人的經濟上的主要理由是，弱者的經濟溢價能力不強，必將遭到銀行的盤剝。更重要的反對理由是來自于情感道德層面上的，許多人認為這么多年來，辛苦攢了幾套房子作為家底，吃不敢吃，花不敢花。現在你政府不養老也就算了，還開始惦記別人家的家底兒，這個思路太壞。更有一幫利益相關的孝子賢孫認為，自己能夠繼承的東西被政府奪走了，不行。

于是有人出來‘辟謠’，強調以房養老是個自愿的選項，不是政府強迫的。不愿意做可以不這么辦，沒有人強迫。但是似乎也激起了反對者更大的不滿，認為養老本來就是政府應該管的事情，現在還說什么自愿理論，同時暗度陳倉的推卸了責任，養老金是群眾們繳納的，又不是向政府白拿公眾商品，憑什么該還給我的不還給我，還要打我家底的注意，真是壞透了。

拋開情感，今天我們開始理性的分析一下以房養老的制度。以房養老是個舶來品，我們今天就看看美國市場的以房養老模式。并且計算一下，如果按照美國人的養老方式，各位在中國的房產能如何養老。

以房養老的起源

以房養老其實是個金融衍生產品，學名叫做“住房反向抵押貸款”，也稱為“倒按揭”，大概可以理解為把房子抵押出去，換一筆錢。那是不是房屋抵押貸款么?房屋抵押貸款可以老早就有了的，你需要用錢的話，就把房子抵押給銀行，借筆錢，然后慢慢償還利息和本金。這有什么特別之處呢?多了的“反向”兩個字應該不會是白加的，而且還和養老聯系在一起，這就要仔細看一下。衍生品的魔鬼都在細節當中，我們要看清楚這是個什么東西，還是先從歷史說起。

據說這東西最早是荷蘭人發明的，但是在荷蘭好像不怎么受歡迎。因為歐洲國家的高福利是眾人皆知的，老人們生活舒舒服服的，干嘛要整這些玩意呢!后來這個東西被美國人發現了，當時美國正面臨著一場危機